7月2日，美国国防部后勤局（DLA）计划通过一项为期五年、固定价格的合同，采购最多35,641,599磅（约16,167吨）的电池级碳酸锂，用于国家国防储备。该合同最高价值达3亿美元。
作为国防部下属机构，DLA将于7月17日前接受投标，并将授予技术可行且报价最低的方案，订单金额至少保证为100万美元。该机构估计首年订单约为806万磅，到第五个合同期末将降至约626万磅。技术方案、过往业绩和价格是评估提案时所使用的因素。材料必须为至少含99.5%碳酸锂的粉末，运送至纽约、内华达州、印第安纳州或俄亥俄州的DLA仓库。
解读：
>这条新闻，将碳酸锂从卷到极致的大宗商品，明确提升成了国家战略储备产品。
>为什么收储？
是为了保障后续军工国防相关产品的研发。中国过去两年对稀土和小金属实施了限制出口措施，扰乱了美国军工产品的研发和出口。未来美国军工航天的动力系统都会从石油驱动向电驱转化，碳酸锂电池成为核心动力系统材料。
美国在经历了两次石油危机后，对石油大量收储，当油价暴涨供应短缺时会释放储备。最近的伊朗危机中就释放了大量的石油储备。这次伊朗危机，突显了全球石油供应系统的脆弱性。全球能源系统必然加速向新能源转型。
虽然锂资源丰富的澳大利亚阿根廷，与美国关系较好。但全球电池级碳酸锂的生产，主要是由中国企业控制的。美国需要未雨绸缪，在宏观环境相对稳定，市场价格不高时，提前屯积战略储备。
美国此次对碳酸锂是全球首次收储，后续不排除其他国家也会采取收储行动。
>碳酸锂到底缺不缺？
某锂电巨头一直说全球不缺锂。但实际情况是，它在上一轮周期中没有买到足够的锂矿，导致价格上涨时非常被动。后来它在全球努力收购锂矿，包括阿根廷的盐湖，国内的云母矿，但开采并不顺利。
今年7月国内固废环保法实施后，云母矿的开采几乎已经不可能，虽然公司不断的放各种复产信息，但实际可能性接近零。阿根廷的盐湖，虽然找了全球开矿最牛的老爷子，但因为各种原因，产能是远不及预期的。说了8万吨一年，估计实际产量不会超过2万吨。该公司希望逢低多买些囤货，所以只要价格上涨，就会放一些利空消息。（现在估计没有什么新的利空能放了）
全球锂矿的储量和开采量基本上是固定的，要扩产都很难。中国也已经把锂矿列为战略物资，新矿开采必须要获得国家部委级批准，要遵守严格的环保法规。
而需求端，除了新能源车渗透量不断上升外，数据中心带来的储能需求绝对是爆发式增长。美国AI服务器的巨额用电，无法依靠传统电网供电，要依靠数据中心自建的风电核电燃气轮机，如果没有储能设备, 几乎无法正常运行。
所以从中长期来说，全世界是缺锂的，特别缺电池级的碳酸锂。今年下半年全球需求上升，补库存压力，都会逐步推高碳酸锂的价格。目前中国碳酸锂价格约为15万/吨，估计年底可能达到20~25万（高盛等大行观点）。
>美国收储价格偏低吗？
国防部的总预算是3亿美金，那个购买数量只是上限，不能由此推出实际购买价格。如果碳酸锂价格上涨，就少买一些，价格便宜就多买一些。最终价格是由市场参与方投标决定，不存在固定价格的问题。
>投资方向：
如果碳酸锂价格上涨，弹性最大的是拥有锂矿的公司。开采成本固定，价格随行就市，甚至可能复现存储公司利润暴涨的情形。（特别是国内有矿的公司）。碳酸锂加工企业中，重点关注绑定下游巨头的公司，可以直接受益于产品涨价。
